簡體 English

【21世紀經濟報道】VC/PE密集布局ESG綠色投資賽道,高凈值人群投資意愿持續升溫

返回上層

【字體: 2021-07-27來源: 作者:陳植 訪問量:209

隨著越來越多新經濟、高科技企業相繼登陸資本市場實現IPO,越來越多高凈值人對PE/VC的股權投資熱情驟然升溫。

在7月9日舉行的諾亞第十屆私募股權投資高峰論壇上,來自全國各地的逾千名高凈值客戶齊聚一堂,洞察當下PE/VC布局熱門賽道的投資新機遇。

藍馳創投管理合伙人陳維廣直言,“購房其實是享受土地財政的紅利,投資科技則是在享受或經歷GDP的重新分配。如果你不參與到新一輪的GDP重新分配,等于會失去一個非常大的機會。”

記者注意到,與會的眾多高凈值客戶對業績出眾、投研能力強大且處于行業頭部地位的PE/VC機構相當青睞,爭相了解這些PE /VC機構近期打算募集新基金并早早表達投資意愿。

諾亞財富創始人兼董事局主席汪靜波向記者坦言,中國金融即將進入一個專業投資技能回報率不斷提升的時代。

 

 眾多PE/VC各顯神通布局熱門投資賽道

記者發現,在此次論壇上,各家PE /VC機構紛紛展現自己青睞的熱門投資賽道及具體股權投資策略。

線性資本CEO兼創始人王淮直言,科技投資將引爆產業的數字化升級。在對具體的行業機會進行量化分析與股權投資布局時,可以從六個維度去看待,分別是數據質量、數據數量、市場成熟度、嘗試新技術的意愿,市場的規模以及技術整合的難度。

基石資本董事長張維則表示,中國自動駕駛發展領域有著非常高的投資價值,擁有獨特的優勢和壁壘。僅僅只是造一個車的殼并沒有什么價值,智慧汽車才是未來。

此外,新時代的健康產業股權投資被眾多PE/VC機構與專業人士高度看好。

上海市調控生物學重點實驗室主任劉明耀指出,基因編輯和細胞療法相對傳統的小分子藥、抗體藥,有著諸多優勢,其中最顯著的就是對于癌癥、遺傳病等疑難病癥的治療有著顯著的效果,比起傳統治療方法只能控制、減輕癥狀,基因編輯技術可以將這些病癥徹底治愈。正是因為這些優勢,令市場愿意給基因編輯公司極高的估值,當前中國在基因編輯領域的研究實力僅次于美國,未來該領域的增長潛力很大,也蘊含著很多投資機會。

弘暉資本的創始人兼CEO王暉向記者表示,醫療健康是弘暉資本最關注的投資領域之一——隨著國家經濟和人口結構的發展,醫藥從中長期而言都將是投資的黃金賽道,弘暉資本會專注于CXO、創新藥械和體外診斷三個領域。     

他還透露,今年以來弘暉資本已收獲9個IPO項目,為投資者帶來相當豐厚的回報。其中一個重要原因,是弘暉資本認為PE管理人最大的核心競爭力在于管理和研究,弘暉投資圍繞這兩方面都建立完善體系,有著從投資到管理、再到項目退出的完整經驗。

歌斐資產私募股權投資主管合伙人林佳強調說,站在母基金的視角,歌斐圍繞醫療醫藥資產的股權投資也建立了自己的生態圈,這也區別于市場其他投資機構。就投資方法而言,母基金+直投跟投+S基金,是歌斐資產股權投資領域極其核心的差異化優勢。

值得注意的是,圍繞新消費領域的股權投資布局,各家PE/VC機構則有不同的投資考量。

GGV管理合伙人徐炳東指出,由于國內消費市場規模巨大,海外資本市場已誕生多個市值逾百億美金的中概股公司。預計未來中國消費行業還會有持續的機會出現,新消費的投資機會將主要集中在生產端、營銷端、渠道端這三個領域。

其中,徐炳東最看好渠道端平臺型公司,這類公司有可能升級成千億美金級別的大公司,但市場競爭也會非常慘烈。

經緯投資合伙人王華東表示,經緯投資在早期就投資簡愛酸奶、自嗨鍋等消費者耳熟能詳的品牌。這背后,是經緯投資發現每一代消費人群都有各自的特點,比如95后、00后相比前代更愿意為體驗買單,對健康和美的訴求更加強烈。因此創投機構必須深入了解消費人群的行為變化與消費理念變化,找出最具成長潛力的新消費初創企業。

    高凈值人群投資熱情持續升溫

隨著高凈值人群對PE/VC的投資熱情持續升溫,歌斐資產也在持續優化升級針對高凈值人群的PE/VC服務。

歌斐資產創始合伙人兼董事長殷哲表示,如今越來越多上市公司背后都有PE/VC機構的支持,比如在一輪一輪股權融資發展過程中得到資金支持,最后成功上市同時,企業服務和產品被社會廣發接受并推動社會的進步。站在這個角度而言,PE/VC是支持中國實體經濟非常重要的投資路徑。與此同時,PE/VC行業是強者恒強的行業,這個市場的資金正在重新分配,越來越多地投向頭部PE/VC基金管理人。

殷哲還透露,今年歌斐PE/VC業務布局主要有兩個投資策略,一個是跟投策略,即將跟投策略做大做強——在原先跟投子基金GP所選擇的優質項目基礎上,再經過一次優選,主動優化投資策略尋找更多的潛力項目;另一個是加大股權投資領域的ESG投資比重。

“今年5月,我們對私募證券與私募股權機構投資管理人做了ESG專題調研,發現約96%受訪基金管理人非常關注ESG綠色投資,在中國市場,約60%受訪基金管理人已采取了一些措施落實ESG投資布局,尤其是行業頭部機構落實ESG投資的比例相當高。”他告訴記者。因此歌斐資產與集團諾亞控股攜手倡議發起了中國資產管理人影響力投資聯盟,致力于吸引越來越多PE/VC,以及二級市場投資機構紛紛加大ESG投資,助力整個社會綠色發展同時在ESG賽道獲取新的投資機遇。

招銀國際董事總經理兼投資委員會委員張春亮分表示,招銀國際主要聚焦在生物醫藥、合成生物學,高科技、半導體、高端制造等的股權投資,目前他們與歌斐S基金的深入合作,主要基于三大原因,分別是對投資人利益資產價值觀的一致、專業方面的一致性判斷、高效的決策效率。

他表示,合作伙伴多、具有持續的出資能力、決策效率高的創投機構適合作為S基金的管理人。歌斐資產具備對市場、賽道、項目一流的洞察力,招銀國際則具有優秀的平臺資源、決策機制、資金資源,彼此更好更快地協同合作做好各類客戶的股權投資服務。


免責申明

1、本網站信息均來源于市場公開資料,諾亞僅基于上述公開資料闡述諾亞觀點,并不保證其準確性、完整性、實時性或正確性。本網站的信息和內容僅供參考,請謹慎使用。


2、本網站信息中署名"諾亞財富"、"諾亞財富研究部"的文章,以及圖片和音視頻資料,版權均屬于諾亞財富。如需轉載請與諾亞財富聯系,并在授權的范圍內注明來源和作者,保證作品的完整性。違反上述聲明者,本網站將追究相關法律責任。


3、本網站轉載其他媒體或機構的作品,并不意味贊同其觀點或證實其內容的真實性。如其他媒體、網站或個人從本網下載使用,必須保留本網注明的"來源",并自負版權等法律責任。如本網轉載涉及版權等問題,請作者在兩周內來電或來函聯系。


4、問題咨詢及相關合作,請發郵件至:webmaster#noahwm.com,將“#”換做“@”。